Melola Discovery

← Melola Discovery

Journal

PENENTUAN HARGA OPSI ASIA MENGGUNAKAN METODE SIMULASI MONTE CARLO DENGAN TEKNIK REDUKSI VARIANSI

Unnes Journal of Mathematics · Vol. 7 No. 1 (2018) · pp. 28–37

DOI
10.15294/ujm.v7i1.20394
ISSN
2460-5859, 2252-6943
Published
2018-11-30
Publisher
Universitas Negeri Semarang
Language
eng

Abstract

Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui keefisienan teknik reduksi variansi yang diterapkan pada metode simulasi Monte Carlo dalam menentukan harga opsi beli Asia PT. Adhi Karya (Persero) Tbk. pada saat jatuh tempo 3 bulan menggunakan GUI Matlab. Teknik reduksi variansi yang digunakan dalam penelitian ini adalah metode variabel antithetik. Pada penelitian ini ditentukan parameter-parameter harga saham awal kontrak (S0) sebesar Rp2680, harga eksekusi (K) sebesar Rp2116, tingkat bunga bebas risiko (r) adalah 5%, waktu jatuh tempo (T) selama 3 bulan, volatilitas harga saham ( ) adalah 1,6, dan jumlah simulasi sebanyak 10.000 kali. Dari parameter-parameter tersebut kemudian diperoleh harga opsi beli Asia sebesar Rp766,7 dengan standar eror 6,2952. Harga opsi beli Asia tersebut diperoleh setelah diasumsikan konvergen pada periode waktu harga saham ke-500, sedangkan standar eror-nya diperoleh setelah direduksi rata-rata sebesar 45,8%. Implikasi bagi investor dan pelaku di pasar modal adalah apabila investor ingin melakukan investasi pada opsi Asia, maka dalam memprediksi harga opsi belinya dapat dilakukan dengan menggunakan program aplikasi GUI Matlab dari penelitian ini

Collaboration network of the authors

40 authors · 194 co-authorship links · 9 across different organisations · showing the 40 most connected

Hover or tap a name to highlight its co-authors. Double-click to open the author's page.

  • State University of Semarang
  • Universitas Airlangga
  • Institut Teknologi Kalimantan
  • Affiliation unknown
  • Different organisations
  • Same organisation
  • Affiliation unknown
  • Thicker line = more joint articles · bigger circle = more articles
Show as table
Co-authorOrganisationJoint articles
Putriaji HendikawatiAffiliation unknown8
Kartono KartonoUniversitas Airlangga7
Mulyono MulyonoAffiliation unknown6
Sugiman SugimanAffiliation unknown6
Endang SugihartiState University of Semarang5
St. Budi WaluyaAffiliation unknown5
Wardono WardonoAffiliation unknown4
Mohammad AsikinAffiliation unknown4
Dwijanto DwijantoAffiliation unknown4
Florentina Yuni AriniState University of Semarang3
Masrukan MasrukanState University of Semarang3
Isnarto IsnartoAffiliation unknown3
Rochmad RochmadAffiliation unknown3
Amin SuyitnoAffiliation unknown3
Arief AgoestantoAffiliation unknown3
Farida NursyahidahState University of Semarang2
Kristina WijayantiState University of Semarang2
Alamsyah AlamsyahInstitut Teknologi Kalimantan2
Anggyi Trisnawan PutraAffiliation unknown2
Novanka Agnes SekartajiAffiliation unknown2
Irfan Fajar MuttaqinAffiliation unknown2
Ramadhan Ridho ArrohmanAffiliation unknown2
Mashuri MashuriAffiliation unknown2
Zaenuri ZaenuriState University of Semarang2
Yuninda Diah PratiwiAffiliation unknown2
Endang SetyowatiAffiliation unknown2
Prihatina HikmasariAffiliation unknown2
YL SukestiyarnoAffiliation unknown2
Kristina WijayantiAffiliation unknown2
Tri Sri Noor AsihAffiliation unknown2
Nuriana Rachmani DewiAffiliation unknown2
Adi Nur CahyonoAffiliation unknown2
WardonoState University of Semarang1
Wardono WardonoState University of Semarang1
Budi PrasetiyoState University of Semarang1
Jumanto JumantoState University of Semarang1
Rofik RofikState University of Semarang1

Affiliations come from OpenAlex; journal OAI-PMH metadata carries none. Authors without an OpenAlex ID are matched by name, which can merge or split people.

Metadata source: OAI-PMH (metadata jurnal) https://journal.unnes.ac.id/sju/index.php/ujm/oai, first harvested 6 Nov 2026, last seen 6 Nov 2026.
Original metadata (oai_dc) 
<oai_dc:dc xmlns="http://www.openarchives.org/OAI/2.0/" xmlns:dc="http://purl.org/dc/elements/1.1/" xmlns:oai_dc="http://www.openarchives.org/OAI/2.0/oai_dc/" xmlns:xsi="http://www.w3.org/2001/XMLSchema-instance" xsi:schemaLocation="http://www.openarchives.org/OAI/2.0/oai_dc/  http://www.openarchives.org/OAI/2.0/oai_dc.xsd">
	<dc:title xml:lang="en-US">PENENTUAN HARGA OPSI ASIA MENGGUNAKAN METODE SIMULASI MONTE CARLO DENGAN TEKNIK REDUKSI VARIANSI</dc:title>
	<dc:creator>Habaib, Taufik Nur</dc:creator>
	<dc:creator>Mariani, Scolastika</dc:creator>
	<dc:creator>Arifudin, Riza</dc:creator>
	<dc:description xml:lang="en-US">Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui keefisienan teknik reduksi variansi yang diterapkan pada metode simulasi Monte Carlo dalam menentukan harga opsi beli Asia PT. Adhi Karya (Persero) Tbk. pada saat jatuh tempo 3 bulan menggunakan GUI Matlab. Teknik reduksi variansi yang digunakan dalam penelitian ini adalah metode variabel antithetik. Pada penelitian ini ditentukan parameter-parameter harga saham awal kontrak (S0) sebesar Rp2680, harga eksekusi (K) sebesar Rp2116, tingkat bunga bebas risiko (r) adalah 5%, waktu jatuh tempo (T) selama 3 bulan, volatilitas harga saham ( ) adalah 1,6, dan jumlah simulasi sebanyak 10.000 kali. Dari parameter-parameter tersebut kemudian diperoleh harga opsi beli Asia sebesar Rp766,7 dengan standar eror 6,2952. Harga opsi beli Asia tersebut diperoleh setelah diasumsikan konvergen pada periode waktu harga saham ke-500, sedangkan standar eror-nya diperoleh setelah direduksi rata-rata sebesar 45,8%. Implikasi bagi investor dan pelaku di pasar modal adalah apabila investor ingin melakukan investasi pada opsi Asia, maka dalam memprediksi harga opsi belinya dapat dilakukan dengan menggunakan program aplikasi GUI Matlab dari penelitian ini</dc:description>
	<dc:publisher xml:lang="en-US">Universitas Negeri Semarang</dc:publisher>
	<dc:date>2018-11-30</dc:date>
	<dc:type>info:eu-repo/semantics/article</dc:type>
	<dc:type>info:eu-repo/semantics/publishedVersion</dc:type>
	<dc:type xml:lang="en-US">Peer-reviewed Article</dc:type>
	<dc:format>application/pdf</dc:format>
	<dc:identifier>https://journal.unnes.ac.id/sju/ujm/article/view/20394</dc:identifier>
	<dc:identifier>10.15294/ujm.v7i1.20394</dc:identifier>
	<dc:source xml:lang="en-US">Unnes Journal of Mathematics; Vol 7 No 1 (2018); 28-37</dc:source>
	<dc:source>2460-5859</dc:source>
	<dc:source>2252-6943</dc:source>
	<dc:source>10.15294/ujm.v7i1</dc:source>
	<dc:language>eng</dc:language>
	<dc:relation>https://journal.unnes.ac.id/sju/ujm/article/view/20394/12034</dc:relation>
	<dc:rights xml:lang="en-US">Copyright (c) 2018 Unnes Journal of Mathematics</dc:rights>
</oai_dc:dc>